ačkoli se na veřejnosti mluví tiše, Stein zaujal agresivní postoje v zákulisí při prosazování přísných pravidel ochrany investorů v SEC.
Stein vyvolal debatu na SEC a v Kongresu o rutinním vydávání výjimek společnostem, které byly dříve sankcionovány státními zástupci za finanční pochybení.
v dubnu 2014 Stein zveřejnil zdlouhavý nesouhlas s prominutím společnosti SEC udělenou skupině Royal Bank of Scotland Group (RBS), která byla dříve obviněna ministerstvem spravedlnosti z trestných činů. Stein tvrdil, že výjimka SEC pro RBS riskovala zavedení politiky „, že některé firmy jsou příliš velké na to, aby se zablokovaly.“
disent získal potlesk demokratických senátorů Sherroda Browna a Elizabeth Warrenové. Warren opět v projevu z dubna 2015 kritizoval politiku SEC udělování výjimek „dobře známému ostřílenému emitentovi“a řekl, že agentura postrádá příležitost odradit špatné chování, když tyto výjimky gumuje.
ale republikáni v SEC se štětiny na použití výjimek jako další donucovací nástroj. Stein následně nesouhlasil s prominutím SEC poskytnutým společnostem BNP Paribas, Citigroup a Oppenheimer & Co.
