Jumbo inteckningar

Vad är en Jumbo inteckning?

en jumbo inteckning, eller jumbo lån, är en finansiering alternativ som överträffar de gränser som fastställts av Federal Housing Finance Agency( FHFA); vilket är någon 1st lien inteckning som överstiger $510,400.

huvudsyftet med dessa bolån är att underlätta finansiering av lyxfastigheter på konkurrensutsatta marknader. Dollarns belopp och gränser för dessa lån varierar från år till år och från plats till plats. Vad är gränsen för jumbo-lån 2020? Från och med 2020, om en fastighet överstiger $510,400, kommer det sannolikt att kräva en jumbo inteckning.

mycket konkurrenskraftiga marknader som New York och Södra Kalifornien har till exempel högre överensstämmande gränsstorlekar som kallas ”Högbalanslån” i ”Högkostnadsområden”. Texas anses inte vara en” hög kostnad ” område.

eftersom jumbo lån upptar mer av en nischmarknad än traditionella bostadslån, de har unika regler och skattemässiga konsekvenser. Också, eftersom dessa inteckningar anses högre risk, de har mer rigorösa underwriting förfaranden.

men eftersom de erbjuder högre risk kan jumbo-lån potentiellt erbjuda högre fördelar. Till exempel, eftersom långivare har mer att vinna på dessa lån, kan de också ha råd med fler tjänster för att säkerställa köparens ekonomiska säkerhet. En annan fördel är att du inte begränsas av Fannie Mae eller Freddie Mac.

Hur vet du om Jumbo lån är rätt för dig?

eftersom jumbo lån inte federalt garanteras av Fannie Mae eller Freddie Mac, långivaren tar på mer risk än med en överensstämmande lån på $510,400.

även om det finns belöningar till denna aspekt, eftersom banken tar en ökad risk, måste du ha en över genomsnittet kredit värdering och en stadig anställning rekord för att kvalificera sig för en jumbo lån.

kredit värdering, kassaflöde, DTI och andra finansiella krav

de flesta Jumbo inteckningar har standardalternativ som 30-åriga fast ränta inteckningar, justerbar ränta inteckningar (ARM) och i vissa fall intresse endast alternativ. Mer specifikt måste din kreditpoäng vara över genomsnittet och din DTI (skuld till inkomstkvot) får inte vara högre än 43%.

om du är egenföretagare finns det ytterligare ekonomiska krav. Eftersom du inte kommer att ha några W-2s, egenföretagare låntagare är skyldiga att producera två års skattedeklarationer och minst sextio dagar kontoutdrag.

för att bevisa hållbart kassaflöde måste köparen ha likvida tillgångar och i många fall sex månaders värde av kassareserver som motsvarar hypotekslånet.

recension hittills:

• jumbo hypotekslån är utformade för lyxfastigheter som överstiger den nationella överensstämmande gränsstorleken (utgångspriset).
• dessa lån är en högre risk för banker och kräver en mer omfattande finansiell kontrollprocess.

är Jumbo bolåneräntor högre än överensstämmande låneräntor?

det korta svaret: vanligtvis inte. APR priser för dessa lån brukade vara högre än överensstämmande bolåneräntor, men de har jämnas ut för sent.

orsaker till högre priser

Jumbo APRs är ibland högre på grund av några faktorer:

• vem lånar ut pengarna
• marknadsförhållanden
• låntagarens finansiella ställning

Obs* marknadsförhållandena kan också leda till att dessa hypotekslån är lägre än överensstämmande lån.

stängningskostnader

eftersom dessa lån innebär en större summa pengar kan stängningskostnaderna också öka. Högre risk innebär att det kommer att finnas fler kvalificerade faktorer än överensstämmande lån. Eftersom underwriting kommer att ta längre tid och kräver mer grundlig översyn, bör du diskutera stängning kostnader med din långivare och redogöra för en potentiellt högre utgifter kommer stängningstid.

Vad förändras med avbetalningar?

under samma tidsperiod som jumbo lån APRs planat ut med överensstämmande lån, Det har varit en liknande trend med handpenning krav. Tidigare krävdes det att en köpare lägger en 20% handpenning för ett jumbo-lån. Men dessa dagar kan en första gången hem köpare sätta så lite som 5% ner.

medan dessa procentsatser är spännande, det finns också fördelar med att begå större handpenningar i fastigheter. Den mest uppenbara fördelen med större handpenningar är att ju mer du betalar nu, desto mindre betalar du senare.

högre avbetalningar kan också positivt justera din APR. Du kan inte heller förutsäga framtiden. Förutom mindre månatliga betalningar, sänka din månatliga bolåneräntan genom att sätta en stor summa pengar ner kommer att lindra din stress om du någonsin planerar att byta karriär eller sälja ditt hem. Och, med en högre handpenning, du kan också undvika den extra kostnaden för privata inteckning försäkring.

är jag en bra kandidat för ett Jumbo lån?

du behöver inte vara miljonär för att kvalificera dig för denna typ av inteckning. De vanligaste kandidaterna är i vad som kommit att kallas HENRY financial Kategori, en akronym för ”high earners, inte rik ännu.”

denna kategori beskriver hushåll som tjänar från $250,000 till $500,000 per år. Ett bra tips för att konceptualisera om du gör tillräckligt med pengar för att ha råd med ett jumbo-lån är huruvida du kommer att göra hälften av den totala kostnaden för huset på ett år.

om du är i kategorin HENRY kanske du inte har en betydande disponibel inkomst eller ackumulerade tillgångar. Dessa låntagare har dock tillräckligt med pengar för att på ett hållbart sätt kvalificera sig för ett jumbo-lån. Om du är i HENRY kategori, är det viktigt att komma ihåg att avgöra om du vill ansöka om en jumbo bostadslån handlar om mer än hur mycket pengar du gör.

om du har bra kredit och ett säkert jobb med mycket rörlighet uppåt, kan ett jumbo-lån vara perfekt. Å andra sidan, om du har ett bra år, och du fortfarande försöker stärka din ekonomiska ställning och eliminera din skuld, vill du sänka din DTI innan du hoppar till några Jumbo-slutsatser.

andra saker att tänka på

som med alla lån, bara för att du kvalificerar betyder inte att du måste ta det. Att ta ett lån, särskilt av denna andel, kräver noggrann överläggning. Din långivare kan hjälpa till att utvärdera potentiella resultat, hinder och fallgropar av ett lån innan du begår.

skattelättnader

att ta ett jumbo-lån eftersom du tror att det kommer att ge dig en betydande skatteavbrott rekommenderas vanligtvis inte. Från och med 2017 finns det en gräns för hur mycket avdrag du kan göra anspråk på från en inteckning. Före 2017 kan alla dina hypotekslån dras av. Nu kan du dock bara dra av ränta för upp till $750,000 av din hypotekslån. Det kan fortfarande verka som mycket, men du måste sätta det i perspektiv. Om du till exempel tar ut en inteckning på två miljoner dollar och samlar in 80 000 dollar på ett år kan du bara kräva 30 000 dollar på dina skatter.

att välja vem du lånar från är nyckeln

för vissa kan spänningen och upprymdhet som kommer från att äga ett hus överskugga det ansvar det kräver; särskilt när man lånar en stor summa pengar. Det är därför det är särskilt viktigt att låna från och samråda med rätt personer. Se till att du har erfarna proffs i ditt hörn som kan vägleda dig genom att ta ett jumbo-lån eller överensstämmande lån är bäst för dig.

inte alla låntagare är desamma. En grundlig utvärdering av dina mål och ekonomiska situation kommer i slutändan att leda till mer gynnsamma resultat. Kvalitet långivare och inteckning bankirer är inte bara insatt i sin kunskap men deras övergripande praxis av denna kunskap. De kan förstå exakt vad du letar efter och sätta dig i rätt position enligt dina behov. Dessutom förstår bra hypotekslån vikten av förtroende och tar aldrig det förtroendet för givet.

Jumbo Inteckningar: Rätt drag om du är i rätt Position

om du funderar på ett jumbo-lån är det viktigt att komma ihåg att det är en stor investering. Som med alla investeringar finns det risker att förstå och utvärdera i förhållande till dina mål. Att välja att köpa ett hus är ett djärvt drag.

vad kommer att hjälpa dig hela ditt hem sökning är att lära sig att eliminera onödiga risker. Det är där inteckning mäklare, fastighetsmäklare och långivare kan hjälpa dig. Fastighetsmäklare, till exempel, kan hjälpa dig att undvika egendom fallgropar. Rätt inteckning mäklare och långivare kommer att hjälpa till att granska din ekonomiska situation och ansluta dig med rätt lån.

summan av kardemumman är att köpa ett hus är ett stort liv beslut. Många av våra kunder kommer till oss med en konflikt outlook – spänning om ett nytt kapitel, men också oro och oro. Våra långivare förstår låneprocessen och arbetar för att göra det så enkelt som möjligt. SouthStar Banks flexibla sunt förnuft långivare är här för att hjälpa förvandla ditt drömhem till verklighet.