vuonna 2011 Khavari erosi tehtävästään Bank Mellissä, kun häntä syytettiin osallisuudesta Iranin kavallusskandaaliin, jonka arvo oli noin 2,6 miljardia dollaria. Skandaalissa oli kyse väärennettyjen asiakirjojen käyttämisestä petollisesti suurten valtionyhtiöiden omaisuuden ostamiseen; Bank Melliä, jota Khavari johti hallituksen puheenjohtajana ja toimitusjohtajana, syytettiin petollisten maksujen helpottamisesta. Khavari meni pian sen jälkeen Iso-Britanniaan Lloyd Bankin kokoukseen ja ilmoitti erostaan faksaamalla sen Iranin viranomaisille tiistaina 27.syyskuuta 2011.
erokirjeessään Khavari syytti toista pankkia petoksen lähteeksi ja väitti eroavansa Bloombergin mukaan ”kunnioittaakseen yleistä mielipidettä”.
syyskuun lopussa 2011 hän muutti Kanadaan, jossa hänellä on kansalaisuus. Toronto property Recordsin mukaan Khavarin nimipäivä on vuodelta 2001, jolloin hän otti asuntolainan 615 000 dollarin kiinteistöstä Elmwood Avesta., Pohjois-Yorkissa. Khavari omisti aikoinaan torontolaisen yhtiön nimeltä Soaring Properties. Yrittäessään suojella pääomaansa takavarikoinnilta Khavari sijoitti Toronton kiinteistöihin antamalla rahaa pojilleen Khashayarille ja Ardavanille. Hän myös allekirjoitti hänen 3 miljoonan dollarin talon Bridle Path, Toronto yli hänen tyttärensä, Parandis Khavari, ja siirsi kaksi muuta taloa olla rouva Khavaris nimi vain. Iranin poliisin lukuisista pyynnöistä huolimatta Kanadan viranomaiset eivät luovuttaneet Khavaria. Häntä voi odottaa kuolemantuomio, jos Iranin oikeuslaitos tuomitsee hänet.
31. lokakuuta 2011 Kanadan parlamentin alahuoneen jäsen Irwin Cotler vaati tutkimusta siitä, miten hänestä tuli Kanadan kansalainen.
vuonna 2016 Bloomberg uutisoi, että Khavari poikineen on toiminut Toronton kiinteistömarkkinoilla skandaalin jälkeenkin ja vuosina 2012-2016 perhe on ostanut kiinteistöjä ainakin 12,1 miljoonan dollarin arvosta eri nimillä ja oikeushenkilöillä. Lisäksi he ovat vastuussa noin $11-miljoonaa 10 eri kiinnitykset.
YK: n turvallisuusneuvosto ja kansainvälinen yhteisö ovat vuodesta 2007 lähtien pakottaneet monia yrityksiä ja instituutioita, joihin Khavari on liittynyt, kuten Bank Sepahia ja myöhemmin Bank Melliä. YK: n turvallisuusneuvosto asetti Bank Sepahin mustalle listalle päätöslauselman 1747 nojalla ja asetti Mellille rajoituksia päätöslauselman 1803 nojalla. Turvallisuusasiantuntija Avi Jorischin mukaan Khavari rikkoo Iranin Erityistaloustoimenpiteitä (Special Economic Measures, Iran) koskevia säännöksiä, koska hän on työskennellyt ja tarjonnut rahoituspalveluja nimetyn kanadalaisen yhteisön puolesta. Khavari rikkoo myös Kanadan terrorisminvastaista lakia sekä rikoslain II. 1 osaa (83.05 kohta). Lisäksi pykälän 83.05 mukaan Kanadan viranomaisilla on oikeus jäädyttää Khavarin varat. Vuoden 2016 jälkeen Khavari ei kuitenkaan ole joutunut minkään omaisuuden jäädyttämisen tai Kanadan viranomaisten tutkinnan kohteeksi.
